2014注会《财务管理》每日一练2014.1.17

2014注会《财务管理》每日一练2014.1.17

　　下列属于布莱克-斯科尔斯期权定价模型假设条件的有( )。

　　A.标的股票不发放股利

　　B.交易成本为零

　　C.期权为欧式看涨期权

　　D.标的股价接近正态分布

　　【答案】ABCD

　　【解析】布莱克-斯科尔斯期权定价模型的假设条件有：

　　(1)标的股票不发放股利;

　　(2)交易成本为零;

　　(3)短期无风险利率已知并保持不变;

　　(4)任何证券购买者均能以短期无风险利率借得资金;

　　(5)对市场中正常空头交易行为并无限制;

　　(6)期权为欧式看涨期权;

　　(7)标的股价接近正态分布。

责任编辑：xiaotong